Stand aller Daten (sofern nicht anders angegeben): 29.02.2024

Fondsdaten

Fondstyp OGAW-Sondervermögen
Fondsberater Degussa Bank GmbH, Frankfurt a. M.
Kapitalverwaltungsgesellschaft WARBURG INVEST KAG MBH, Hamburg
Verwahrstelle

M.M.Warburg & CO (AG & Co.) KGaA, Hamburg

Fondswährung EUR
Fondsvolumen 12,89 Mio. EUR
Ausgabepreis 55,91 EUR
Rücknahmepreis 53,25 EUR
ISIN / WKN DE000A0RHEX1 / A0RHEX
Bloomberg / Reuters DEGBFB3 GR / A0RHEXX.DX
Fondsauflage 23.05.2011
Anteilsklassenauflage 23.05.2011
Anteilsklassenvolumen 12,89 Mio. EUR
Anteilsklassenwährung EUR
Ertragsverwendung ausschüttend
Geschäftsjahresende 31.03.
Ausgabeaufschlag bis zu 5,00 %
Verwalt.vergütung
(p.a.)
0,90 %
Verwahrst.vergütung
(p.a.)
0,06 %
Leistungsabhängige Vergütung ja
Vertriebsvergütung ja, in Ausgabeaufschlag und Verwaltungsvergütung enthalten
Gesamtkostenquote* 1,18 %
Vertriebsländer DE

Anlagekonzeption

Der Banken Fokus Basel III Fonds investiert mindestens 51 % des Fondsvermögens in von europäischen Banken emittierte oder garantierte Anleihen. Dabei ist beabsichtigt, neben anderen verzinslichen Wertpapieren auch verzinsliche Anleihen europäischer Banken ohne Laufzeitbegrenzung mit Nachrang, welche eine Call-Option (sogenannte "callable Tier 1 perpetuals") enthalten, für das Sondervermögen zu erwerben.

Anlagestruktur

Renten 83,97 %
Sonstige Vermögensgegenstände 16,03 %

Wertentwicklung in 12-Monats-Zeiträumen in %

Bei der Berechnung der Wertentwicklung für den Anleger (netto) werden ein Anlagebetrag von 1.000 EUR und der max. Ausgabeaufschlag (siehe Fondsdaten) unterstellt, der beim Kauf anfällt und vor allem im ersten Jahr ergebniswirksam wird. Zusätzlich können Wertentwicklung mindernde Depotkosten entstehen. Die Grafiken basieren auf eigenen Berechnungen gem. BVI-Methode. Wertentwicklungen der Vergangenheit bieten keine Gewähr für die Zukunft.

Indexierte Wertentwicklung

Wertentwicklung (auf Basis Fondswährung)

Fonds
laufendes Jahr (per 2024-03-28): 3,03 %
1 Monat: 2,20 %
3 Monate: 3,03 %
6 Monate: 8,00 %
1 Jahr: 17,85 %
3 Jahre: 16,10 %
5 Jahre: 31,09 %
seit Auflage (2011-05-23): 71,71 %

Top 10 Positionen (in %)

7,708% Banca Monte dei Paschi di Siena S.p.A. 18/28 8,71 %
5,250% Banco de Credito Social Cooperativo S.A. 21/31 7,30 %
12,062% Norddeutsche Landesbank -Girozentrale- 15/99 5,48 %
6,125% Banco BPM S.p.A. 20/99 5,41 %
4,250% Alpha Services and Holdings S.A. 20/30 4,54 %
6,000% ABANCA Corporación Bancaria S.A. 21/99 4,41 %
6,750% Deutsche Bank AG 22/99 4,29 %
5,000% Banco de Sabadell S.A. 21/99 4,11 %
4,875% Unicaja Banco S.A. 21/99 4,01 %
4,125% Banco Santander S.A. 21/99 3,97 %

Weitere Kennzahlen

Durchschnittl. Rating BB+
Modified Duration 2.74
Durchschnittl. Restlaufzeit 49.25
Durchschnittl. Kupon 6.77%
Durchschnittl. Rendite 9.94%

Chancen & Risiken

Chancen
  • Sehr günstige Sondersituation zum Einkauf von Nachranganleihen
  • Überdurchschnittlich attraktive Renditechancen
  • Zeitlich überschaubares Investment mit vorhergesehenem Laufzeitende in 2017
  • Limitiertes Volumen von maximal 30 Millionen Euro
  • Langjährige Erfahrung und Expertise der Degussa Bank bei Spezialsituationen im Finanzmarkt
Risiken
  • Während der Laufzeit sind stärkere Kursschwankungen möglich
  • Durch die Emittenten erfolgt kein Rückkauf ihrer ausstehenden Nachranganleihen
  • Beim Ankauf oder notwendigen Verkäufen können illiquide Märkte vorherrschen
  • Einzelne Emittenten gehen vor der Rückzahlung in die Insolvenz
  • Ungünstige Kursentwicklung der Anleihen bis zum Kauf durch das Management

Hinweis: Das Sondervermögen weist aufgrund seiner Zusammensetzung/der von dem Fondsmanagement verwendeten Techniken eine erhöhte Volatilität auf, d.h., die Anteilspreise können auch innerhalb kurzer Zeiträume stärkeren Schwankungen nach unten oder nach oben unterworfen sein. Zahlen vorbehaltlich Prüfung durch Wirtschaftsprüfer zu Berichtsterminen. Den Verkaufsprospekt erhalten Sie von Ihrem Finanzberater, der Kapitalverwaltungsgesellschaft (WARBURG INVEST) oder der Verwahrstelle (M.M.Warburg & CO (AG & Co.) KGaA). Der Verkaufsprospekt enthält ausführliche Risikohinweise. Die in dieser Einschätzung zum Ausdruck gebrachten Ausführungen können sich jederzeit ohne vorherige Ankündigung ändern. Die Ausführungen gehen von unserer Beurteilung der gegenwärtigen Rechts- und Steuerlage aus.

Verwahrmöglichkeiten

Hinsichtlich der Verwahrung von Fondsanteilen arbeitet WARBURG INVEST eng mit der FIL Fondsbank GmbH (FFB) zusammen.

  • Sie können WARBURG-Investmentfonds, wenn Sie Ihre Anteile bei der FFB verwahren lassen, als Einmalanlage oder mit regelmäßigem Sparplan erwerben.
  • Im Wertpapierdepot bei Ihrem Kreditinstitut.

Rechtshinweis

Diese Ausarbeitung ist von WARBURG INVEST KAPITALANLAGEGESELLSCHAFT MBH (WARBURG INVEST) erstellt worden. Sie ist nur an denjenigen als Empfänger gerichtet, dem die Ausarbeitung willentlich von WARBURG INVEST zur Verfügung gestellt wird. Wird diese Ausarbeitung einem Kunden zur Verfügung gestellt, ist dieser allein der Empfänger, auch wenn die Ausarbeitung einem Mitarbeiter oder Repräsentanten des Kunden übergeben wird. Der Empfänger ist nicht berechtigt, diese Ausarbeitung zu veröffentlichen oder Dritten zur Verfügung zu stellen oder Dritten zugänglich zu machen.
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Ausführliche produktspezifische Informationen entnehmen Sie bitte dem aktuellen Verkaufsprospekt, dem Basisinformationsblatt (PRIIP) sowie des Jahres- und ggf. Halbjahresbericht. Diese Dokumente bilden die allein verbindliche Grundlage für den Kauf von Investmentanteilen. Sie sind kostenlos am Sitz der Kapitalverwaltungsgesellschaft (WARBURG INVEST KAPITALANLAGEGESELLSCHAFT MBH, Ferdinandstraße 75 in 20095 Hamburg) sowie auf der Homepage www.warburg-fonds.com und der jeweiligen Verwahrstelle, die Sie dem Verkaufsprospekt entnehmen können, erhältlich.
Die steuerliche Behandlung hängt von den persönlichen Verhältnissen des Anlegers ab und kann künftig Änderungen unterworfen sein. Nähere steuerliche Informationen entnehmen Sie bitte dem Verkaufsprospekt. Personen, die Investmentanteile erwerben wollen, halten oder eine Verfügung im Hinblick auf Investmentanteile beabsichtigen, wird daher empfohlen, sich von einem angehörigen der steuerberatenden Berufe über die individuellen steuerlichen Folgen des Erwerbs, des Haltens oder der Veräußerungen der in dieser Unterlage beschriebenen Investmentanteile beraten zu lassen.
Etwaige Wertentwicklungen wurden nach BVI-Methode, d.h. ohne Ausgabeaufschlag, berechnet. Individuelle Kosten wie beispielsweise Gebühren, Provisionen und andere Entgelte sind in der Darstellung nicht berücksichtigt und würden sich bei Berücksichtigung negativ auf die Wertentwicklung auswirken. Frühere Wertentwicklungen, Simulationen oder Prognosen stellen keinen Indikator für künftige Performance dar. Die künftige Wertentwicklung hängt von vielen Faktoren wie der Entwicklung der Kapitalmärkte, den Zinssätzen und der Inflationsrate ab und kann daher nicht vorhergesagt werden.
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